Opções de ações de caridade

Posso doar ações para caridade?

Stewart, Dan.

Absolutamente, e você obtém uma dedução para o FMV na data da contribuição. Você também evitará o imposto sobre ganhos de capital se doar a ação apreciada, assumindo diretamente que ela foi depreciada. Esta é uma estratégia melhor do que vender a ação e contribuir com o dinheiro. Isso está assumindo um ganho. Se você teve uma perda, então você quer vender as ações, tomar a perda de capital, compensar seus ganhos de capital e contribuir com o dinheiro. Espero que isso ajude e boas festas. Dan Stewart CFA & reg;

P. S. Eu esqueci de adicionar, isso também assume que você especificar e pode ser faseada (limitado) se sua renda é real alta. Mas na maioria das situações, a resposta é sim, e a estratégia acima se aplica.

Hardy, Chris.

Uma das melhores maneiras de doar para caridade é através de ações altamente apreciadas. Aqui está como isso funciona:

Entre em contato com a instituição de caridade onde você gostaria que sua doação fosse enviada. A maioria terá uma conta de corretagem configurada com uma das maiores corretoras. Eles vão te dar instruções de fiação para ter o estoque transferido. Você vai querer certificar-se de que sua corretora sabe que você não quer vender o estoque, mas está querendo & quot; transferência em espécie & quot; para a caridade. Dessa forma, a instituição de caridade pode vender as ações e usar os fundos para fins de caridade sem ter que pagar impostos sobre o ganho.

Agora, se você tiver uma ação que tenha uma perda incorporada, não forneça este & quot; em espécie & quot; & quot; Em vez disso, você vai querer vender as ações com prejuízo, a fim de ter a perda em seu retorno de imposto pessoal e usar os recursos para dar à instituição de caridade, que vai no seu Schedule A como uma dedução detalhada.

Dar ações é uma das melhores maneiras de apoiar grandes causas e usar o código fiscal a seu favor!

Investopedia.

Dar ações, em vez de dinheiro, como uma doação pode beneficiar muito as duas partes. Você descobrirá que a maioria das instituições de caridade, hospitais, escolas e outras organizações sem fins lucrativos aceitarão ações como presente ou doação.

Se a ação tiver aumentado em valor a partir do momento da compra, o proprietário poderá evitar o pagamento do imposto sobre ganhos de capital doando a garantia para outra parte. Quando a segurança está sendo doada para uma organização de caridade, o valor total ainda será elegível para uma dedução fiscal. Como a taxação é evitada na doação de ações, o doador poderá fazer uma doação maior.

Por exemplo, digamos que você estava querendo fazer uma doação de US $ 1.000,00 para uma instituição de caridade. Você pode dar dinheiro ou doar ações. Suponhamos que você comprou ações por um preço de compra original de US $ 700, mas agora vale US $ 1.128,55. Para simplificar, vamos supor que o imposto sobre ganhos de capital representa 30% da valorização do estoque. A venda das ações por dinheiro renderia cerca de US $ 1.000 após o imposto sobre ganhos de capital (1.128,55 - (1.128,55 - 700) * 0,30). Nesse caso, você deve ficar indiferente entre doar todo o estoque ou dar dinheiro, já que ambas as opções custarão US $ 1.000. No entanto, a instituição beneficente pode receber mais benefícios de uma doação de ações, pois receberá um presente avaliado em US $ 1.128,55, em vez dos US $ 1.000 em dinheiro.

Para obter informações adicionais sobre como oferecer ações como presente, leia Posso oferecer ações como presente?

Bispo Scott.

Doando um & quot; apreciado & quot; estoque (um estoque onde você tem um ganho) para a caridade é uma ótima estratégia fiscal! Digo aos meus clientes que nunca façam grandes doações em dinheiro para caridade, mas sim que usem ações valorizadas. Existem duas maneiras de fazer isso:

Entre em contato com a instituição de caridade e pergunte-lhes se eles podem aceitar uma ação como um presente de caridade (a maioria dirá que sim) e eles vão te dizer como transferir esse estoque para eles. Você receberá a dedução do valor em que a ação estava quando foi transferida. e você não pagará impostos sobre qualquer ganho (e nem a caridade como eles são isentos de impostos). Configurar um & quot; Fundo de Doação Orientado & quot; na sua corretora (eu chamo de "fundação do pobre"). Isso é o que eu faço. Eu tenho um Fundo de Doação Aconselhada na Schwab. Tudo o que tenho a fazer é transferir esse estoque para o meu doador e eu recebo uma dedução de caridade imediata e, em seguida, posso escolher quando ir dar a qualquer instituição de caridade de minha escolha.

Aqui está outro artigo que eu tive sobre como gerenciar posições de ações maiores que também fala de dar ações de baixa base (valorizadas) para a caridade como parte de uma estratégia de gerenciamento de estoque e impostos e em doações de caridade:

Struthers, Mark.

Você aposta que você pode. Se você tem um estoque altamente apreciado (base de baixo custo) e precisa da dedução fiscal, pode ser uma ótima idéia. Você começa a deduzir o FMV (Fair Market Value) e evitar os ganhos de capital. Existem limites quanto ao percentual de AGI (Renda Bruta Ajustada) que você pode deduzir (30%), mas qualquer excesso pode ser distribuído nos próximos 5 anos. Também pode ser uma ótima ferramenta de rebalanceamento de portfólio.

Um DAF (Donor Advised Fund) também é uma opção; tendo um incentivo fiscal agora e dando a uma instituição de caridade / caridade ao longo do tempo.

Doações de caridade.

Dar é bom. E quando você dá, você quer fazer o maior impacto de caridade, assim como maximizar os benefícios fiscais. A Conta de Doação Fidelity Charitable ® pode ajudá-lo a fazer as duas coisas.

Dê mais, dê mais inteligente.

Com a conta Fidelity Charitable ® Giving ®, você pode dar mais do que dinheiro: você pode dar ações, imóveis, fundos mútuos e muito mais, para uma dedução fiscal imediata. Você pode até mesmo doar as recompensas do seu cartão Fidelity ® Visa Signature ®. Como suas contribuições são investidas, suas doações têm o potencial de crescer isentas de impostos e oferecer maior apoio às instituições de caridade de que você gosta.

Para doadores com ativos significativos e metas complexas de doação de caridade, o Grupo de Doadores Privados da Fidelity Charitable oferece orientação personalizada.

Porquê dar com um fundo assessorado por doadores?

A Conta de Doação é um fundo assessor de doadores (DAF). Dar com um DAF tem mais vantagens fiscais do que se você vendesse títulos ou ativos e, em seguida, doasse os recursos para a caridade. Um DAF também oferece a conveniência de um recibo fiscal consolidado.

Uma escolha inteligente para um DAF, o Giving Account é o segundo maior doador do país, depois do Bill & amp; Fundação Melinda Gates. 1

Sobre a Fidelity Charitable.

A Fidelity Charitable é uma instituição de caridade pública independente criada em 1991. Sua missão é promover a filantropia oferecendo programas que tornam a doação simples, acessível e eficaz.

Em seus 25 anos de existência, a Fidelity Charitable concedeu mais de US $ 23 bilhões para instituições beneficentes públicas e já trabalhou com mais de 100.000 doadores como você para apoiar mais de 220.000 instituições de caridade.

Pronto para começar?

As informações fiscais fornecidas são de natureza geral e educacional e não devem ser consideradas como aconselhamento legal ou fiscal. A Fidelity Charitable não fornece aconselhamento legal ou fiscal. O conteúdo fornecido refere-se apenas à tributação no nível federal. Deduções de caridade no nível federal só estão disponíveis se você especificar deduções. As regras e regulamentos relativos a deduções fiscais para doações de caridade variam em nível estadual, e as leis de um estado específico ou leis relevantes para uma situação particular podem afetar a aplicabilidade, a exatidão ou a integridade das informações fornecidas. Como resultado, a Fidelity Charitable não pode garantir que tais informações sejam precisas, completas ou oportunas. As leis e regulamentações tributárias são complexas e estão sujeitas a mudanças; As alterações podem ter um impacto material nos resultados antes e / ou depois dos impostos. A Fidelity Charitable não oferece garantias com relação a tais informações ou resultados obtidos por seu uso. A Fidelity Charitable se isenta de qualquer responsabilidade decorrente do seu uso, ou de qualquer posição fiscal tomada com base em tais informações. Sempre consulte um advogado ou profissional de impostos sobre sua situação legal ou fiscal específica.

5 coisas que você deve saber sobre dar ações para caridade.

Doar ações em vez de dinheiro pode ajudá-lo a obter uma redução de impostos maior.

1º de dezembro de 2015.

É melhor dar ações ou dinheiro para uma instituição de caridade? Preciso fazer algo especial para dar estoque?

Veja também: Como aproveitar ao máximo sua doação de caridade.

A melhor estratégia depende de o estoque ter aumentado ou diminuído em valor desde que você o comprou e se você o comprou por mais de um ano. Aqui estão cinco coisas para saber sobre dar ações para caridade para obter o máximo de isenção de impostos.

1. Dar ações apreciadas por mais de um ano é melhor do que dar dinheiro. Se você doar ações que tenham aumentado de valor desde que você as comprou há mais de um ano - e se você especificar deduções -, poderá fazer uma dedução de caridade para o valor justo de mercado da ação no dia em que a doar. Você também evitará impostos sobre ganhos de capital sobre o aumento do valor ao longo do tempo, que teria que pagar se vendesse as ações e depois desse à instituição de caridade o dinheiro obtido. Você pode deduzir o valor justo de mercado somente se você mantiver as ações por mais de um ano antes de entregá-las. Se você o realizou por menos de um ano, sua dedução é limitada à sua base de custo - o que você pagou pela ação - e não ao valor atual.

2. Se for um estoque perdido, é melhor vendê-lo e dar o dinheiro. Se a ação perdeu valor, é melhor vender a ação primeiro e dar o dinheiro para a instituição de caridade. Você ainda poderá deduzir sua doação de caridade se relacionar, mas também poderá incorrer em uma perda de capital ao vender o investimento.

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3. Pergunte à instituição de caridade e corretora sobre o procedimento e prazo para dar estoque. A maioria dos bancos e corretoras exige uma carta de instrução ou carta de autorização para transferir as ações para instituições de caridade, e uma empresa de fundos mútuos pode ter uma forma especial. É uma boa ideia começar o processo pelo menos uma semana antes de 31 de dezembro, portanto, a transferência tem muito tempo para ser concluída durante as férias. Jane Wilton, conselheira geral do New York Community Trust, recomenda a transferência de ações de fundos mútuos algumas semanas antes. "Algumas empresas de fundos mútuos são mais rápidas do que outras", diz ela.

4. Você pode comprar mais tempo com um fundo de doador. Se você deseja transferir compartilhamentos quando o valor atinge um determinado nível, mas deseja tempo extra para decidir qual instituição beneficente oferecer suporte, é possível fornecer as ações a um fundo assessorado por doadores. Você geralmente precisa de US $ 5.000 a US $ 10.000 para abrir um fundo assessorado por doadores em uma corretora, empresa de fundos mútuos ou fundação comunitária. Você pode ter uma dedução de caridade quando você dá as ações para o fundo de doador, mas você tem tempo ilimitado para decidir quais instituições de caridade para apoiar. O fundo assessor doador também pode aceitar ações de capital fechado, imóveis e outros investimentos complexos. Veja Fundos Doados-Aconselhados: Isenção Fiscal Agora, Caridade Posteriormente para mais informações.

5. O tempo pode ser complicado se você doar sua distribuição mínima exigida de uma conta de aposentadoria. Se você gostaria de transferir seu RMD para caridade, adie seu RMD até que o Congresso aprove a lei que o permite para 2015. Nos últimos anos, pessoas com mais de 70 anos conseguiram transferir até US $ 100.000 de suas IRAs para impostos de caridade. - livre. O presente conta como a distribuição mínima exigida para o ano, mas não está incluída na renda bruta ajustada. Essa pode ser uma ótima maneira de evitar o pagamento de impostos em seu RMD, se você quiser dar suporte a uma instituição de caridade, além de conceder um incentivo fiscal, mesmo que você não especifique suas deduções.

Mas o Congresso geralmente espera até o final do ano para estender a lei. Para contar com o incentivo fiscal, você geralmente precisa transferir o dinheiro diretamente do IRA para a instituição de caridade e não pode tocá-lo primeiro. Por isso, é uma boa ideia esperar até o Congresso aprovar a lei para 2015 antes de aceitar seu RMD. Mas se o Congresso ainda não tiver agido em meados de dezembro, pergunte ao seu administrador do IRA quanto tempo você pode esperar e ainda cumprir o prazo do RMD. Se você não receber o dinheiro até 31 de dezembro, poderá ser necessário pagar uma multa de 50% do valor que deveria ter recebido, mas não o fez. Veja Transferências isentas de impostos de IRAs para instituições de caridade ainda estão em espera para mais informações.

Expanda suas opções para doação de caridade.

Taxas de juros baixas e taxas de impostos futuras mais altas estão criando oportunidades atraentes para os doadores.

1º de dezembro de 2011.

NOTA DO EDITOR: Este artigo foi publicado originalmente na edição de dezembro de 2011 do Kiplinger's Retirement Report. Para se inscrever, clique aqui.

Dada uma economia instável, mercados tumultuados e mudanças nas leis tributárias, aqueles inclinados a doações de caridade podem sentir-se simplesmente desistindo. Mas antes de jogar a toalha filantrópica, os idosos devem examinar toda a gama de opções de caridade.

Em alguns veículos de caridade, as taxas de juros baixas de hoje e as taxas de impostos futuras mais altas estão criando oportunidades atraentes para os doadores. Você pode apoiar organizações sem fins lucrativos enquanto gera renda vitalícia ou passa dinheiro para a próxima geração livre de impostos.

Para os doadores que querem deixar dinheiro para seus filhos, certos fundos de caridade, por exemplo, tornam-se mais atraentes quando uma taxa básica de juros é relativamente baixa - e hoje essa taxa está em uma baixa recorde. Outros veículos, como doações de caridade, apoiam organizações sem fins lucrativos, ao mesmo tempo em que proporcionam aos doadores um fluxo de renda vitalícia que excede em muito os rendimentos insignificantes atualmente disponíveis dos fundos do mercado monetário.

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Muitos doadores estão avançando com a filantropia, apesar dos tempos incertos. O total de doações de caridade subiu 3,8% em 2010 em relação ao ano anterior, de acordo com a Giving USA, que monitora as tendências filantrópicas. E mais de 70% dos doadores planejam manter ou aumentar suas doações de caridade este ano em relação ao ano passado, de acordo com uma pesquisa de outubro da Fidelity Charitable.

Embora os consultores financeiros reconheçam que os altos e baixos dos mercados e das taxas de impostos podem dificultar o planejamento de doações de caridade, eles alertam os doadores contra a inércia. Com a isenção unificada para o imposto sobre heranças e o imposto sobre doações vitalícias agora fixados em US $ 5 milhões, as doações que reduzem o tamanho de um patrimônio tributável podem não parecer uma prioridade para muitos aposentados. Mas, exceto a ação legislativa, essas isenções retornam a US $ 1 milhão em 2013, e a principal taxa de imposto sobre imóveis sobe para 55%, ante 35% hoje. "A lei está mudando o tempo todo e isso faz com que algumas pessoas sejam catatônicas", diz Jonathan Blattmachr, diretor da Eagle River Advisors, uma firma de administração de fortunas da cidade de Nova York.

Outra ruga para os filantropos veio em junho, quando o IRS anunciou que 275.000 organizações perderam seu status de isenção de impostos porque não conseguiram apresentar os relatórios anuais necessários. Sem status de isenção de impostos, um grupo não pode mais receber contribuições dedutíveis. Embora instituições de caridade maiores geralmente não sejam afetadas, "se você estiver dando a instituições de caridade menores, eu certamente verificaria se elas estão na lista", diz Eileen Heisman, presidente da National Philanthropic Trust, que oferece serviços de doação. aconselhou fundos que apoiam instituições de caridade. A lista está disponível em irs. gov/charities.

Apesar de tais obstáculos, "as pessoas doam à caridade porque querem doar", diz Kim Laughton, presidente em exercício da Schwab Charitable, um fundo assessorado por doadores. Claro, eles também querem obter o máximo de seu caridade. Veja como escolher o melhor veículo, se você está procurando renda estável, uma pequena conta de impostos, um legado para seus herdeiros - ou a simples alegria de dar.

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Dando diretamente para a caridade.

Uma das melhores maneiras de doar diretamente para a caridade pode desaparecer no final de 2011. Até o final de dezembro, as pessoas com mais de 70 anos e meio podem transferir até US $ 100.000 de um IRA tradicional diretamente para a caridade. Você não obterá uma dedução fiscal para a contribuição de caridade, mas obterá algo melhor: o dinheiro não aparece em sua renda tributável em primeiro lugar, e o valor ainda conta para a distribuição mínima exigida.

Se você não precisa do seu RMD para despesas pessoais e planeja fazer um presente que seja considerável em relação à sua renda, a distribuição de caridade qualificada do IRA pode ser "a melhor maneira de doar à caridade", diz Gregory Singer, diretor de pesquisa. na Bernstein Global Wealth Management, em Nova York. Presentes em dinheiro para instituições de caridade públicas são geralmente dedutíveis apenas até 50% do seu rendimento bruto ajustado. Portanto, se você quiser doar US $ 20.000 para caridade, mas tiver menos de US $ 40.000,00 em receita tributável, não poderá deduzir o valor total no ano do presente. Mas você pode enviar um pagamento de US $ 20.000 do seu IRA diretamente para a instituição de caridade.

Para os idosos que possuem títulos altamente valorizados em contas tributáveis, vale a pena considerar a doação dessas ações em vez de dinheiro. Além de obter a dedução para o presente de caridade, você evita pagar o imposto sobre ganhos de capital - normalmente 15% - quando você vende as ações. Digamos que você tenha 200.000 dólares em ações compradas há muitos anos por 20.000 dólares. Se você vender as ações, você provavelmente deve US $ 27.000 em imposto sobre ganhos de capital sobre o ganho de US $ 180.000, deixando apenas US $ 173.000 para dar a caridade. Mas se você simplesmente doasse as ações, a caridade receberia os $ 200.000.

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Laughton, da Schwab, diz que ela revisa seu próprio portfólio no final de cada ano e doa algumas das ações mais apreciadas para seu fundo assessorado por doadores. Ela então recompra essas ações, então a aparência de seu portfólio não muda muito, mas "pelo menos eu tenho mais valor para minha contribuição de caridade", diz ela.

Dotação no estilo de doação.

Se você não tem certeza sobre quais instituições de caridade deseja apoiar, não é preciso atrasar seus presentes. Com um fundo assessorado por doadores, você vira ativos para um fundo administrado por uma organização patrocinadora, geralmente o braço filantrópico de uma empresa de serviços financeiros ou de uma fundação comunitária. Você recebe uma dedução fiscal imediata e pode fazer recomendações sobre como o fundo deve distribuir presentes para instituições de caridade específicas ao longo do tempo.

Os fundos aconselhados pelos doadores estão atraindo contribuições graças aos seus custos relativamente baixos e simplicidade. Na Fidelity Charitable, o maior programa de fundos orientados por doadores dos EUA, as contribuições nos primeiros nove meses deste ano aumentaram 23% em relação ao mesmo período do ano passado, para US $ 748 milhões. Embora os mínimos de conta variem, alguns provedores importantes, como a Schwab e a Fidelity, exigem apenas US $ 5.000 para começar. Os fundos aconselhados pelos doadores não exigem que os doadores acompanhem o depósito de impostos ou distribuam uma certa porcentagem dos ativos para a caridade a cada ano.

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No entanto, os fundos aconselhados pelos doadores estão longe de ser infalíveis e existem diferenças importantes entre os principais fornecedores. Alguns, como a Schwab Charitable, não permitem subvenções diretas a organizações sediadas fora dos EUA. Um programa que trabalhará com doadores para fazer tais doações é o National Philanthropic Trust.

Embora os doadores recomendem doações dos fundos, eles desistem do controle do dinheiro. Os administradores de fundos tendem a seguir as recomendações dos doadores para doações a organizações sem fins lucrativos legítimas, mas decisões judiciais recentes sugerem que elas também podem simplesmente ignorá-las.

Um caso decidido no Supremo Tribunal de Nevada no início deste ano ilustra as potenciais armadilhas nesses veículos. O caso envolveu uma contribuição de US $ 2,5 milhões do doador para Friends of Fiji, um fundo assessorado por doadores com sede na Califórnia. O doador, Ray Styles, alegou em documentos judiciais que "nem um dólar" de sua contribuição foi direcionado para as instituições de caridade que ele recomendou. Em vez disso, ele alegou, Friends of Fiji usou o dinheiro "para seus próprios fins", como o pagamento de salários aos diretores e executivos da organização.

Embora um tribunal do distrito de Nevada tenha descoberto que o fundo não doou "para tentar de qualquer forma" satisfazer as metas de caridade do doador, decidiu a favor do fundo, concluindo que o doador não tinha o direito de controlar os fundos ou exigir os fundos. ser usado da maneira que ele recomendou. Styles pediu à Suprema Corte de Nevada que exigisse que os Amigos de Fiji transferissem os US $ 2,5 milhões, acrescidos de juros, para uma instituição de caridade de boa-fé, ou devolvessem essa quantia a ele. Mas o tribunal em fevereiro afirmou a decisão do tribunal de primeira instância.

Richard Fox, de Dilworth Paxson, da Filadélfia, especializado em filantropia e advogado da Styles, considera o caso "um destruidor de corações". Embora o caso seja um caso atípico, ele mostra o que pode dar errado nos fundos aconselhados pelos doadores, diz ele. Um advogado de Friends of Fiji não respondeu a um pedido de comentário.

Doadores que se apegam a fundos bem informados e aconselhados por doadores devem ser capazes de encontrar um veículo que ajude a atingir suas metas de caridade, dizem os conselheiros. Antes de mergulhar, certifique-se de que compreende as taxas do programa, as opções de investimento e quaisquer restrições sobre os tipos de organizações que podem receber doações do fundo.

Presentes para caridade - e seus filhos.

Para os aposentados, há pouco a amar nas baixas taxas de juros de hoje. Mas para aqueles que são caridosos e gostariam de deixar um pedaço de dinheiro para seus herdeiros, essas taxas minúsculas têm um forro de prata.

A razão: em um fundo de anuidade de caridade, baixas taxas de juros aumentam as chances de que um doador possa deixar ativos substanciais para herdeiros livres de impostos sobre heranças ou doações. Um doador contribui com dinheiro para a confiança e pode obter uma dedução fiscal imediata, dependendo de como a confiança é estruturada. A confiança paga uma anuidade para uma instituição de caridade durante o período em que a confiança está em vigor. Quando esse prazo terminar, os ativos remanescentes podem passar para a família do doador.

O montante do dinheiro restante que é reportável para propósitos de impostos sobre doações ou heranças é determinado em parte pela taxa "seção 7520" do Código da Receita Federal no momento em que a confiança é estabelecida. Atualmente, a taxa de 7520, que é publicada mensalmente pelo IRS, está em uma baixa histórica de 1,4%. Na medida em que o desempenho do investimento da confiança excede 1,4% ao ano, o crescimento excessivo pode passar para os beneficiários livres do imposto sobre imóveis.

Portanto, "em um ambiente de baixa taxa de juros, uma liderança de caridade torna-se muito atraente", diz Singer, da Bernstein. Para cada dólar que entra no fundo às taxas de hoje, pode ser possível obter um dólar ajustado pela inflação para os beneficiários no final do prazo de confiança - mesmo contabilizando os pagamentos para caridade e o imposto imobiliário, diz Singer. Quando as taxas de juros estão em níveis mais normais, esses trusts geralmente oferecem apenas 50% de chance de ter dinheiro sobrando para os beneficiários, diz ele.

Os veículos podem custar cerca de US $ 5.000 para serem configurados. Os idosos que os consideram devem trabalhar com um advogado de confiança, porque alguns tipos de caridades de chumbo geraram controvérsia. O chamado fundo de caridade de anuidade para caridade de barbatana de tubarão oferece pagamentos de caridade relativamente baixos nos primeiros anos da entidade, mas a quantia vai para balões de caridade no final do mandato da entidade. Em uma versão do fundo fiduciário de tubarão, a maioria dos ativos fiduciários é usada para comprar uma apólice de seguro de vida que fornece uma quantia garantida para instituições de caridade e beneficiários.

Os advogados debateram se os trustes de finas de tubarão são veículos beneficentes legítimos. Alguns afirmam que uma confiança que usa a maioria de seus ativos para comprar seguro de vida não está dando muito a caridade de ano para ano.

Presentes que retribuem.

Alguns veículos de caridade podem oferecer renda estável aos doadores ou seus familiares. Mas os idosos devem pesar esses benefícios contra algumas desvantagens potenciais decorrentes das baixas taxas de juros de hoje.

Uma confiança beneficente, por exemplo, é essencialmente o oposto de uma confiança de caridade. O doador pode obter uma dedução de caridade para a transferência de ativos para o fundo fiduciário, que paga renda para o doador ou outros indivíduos durante o período de vigência e dá quaisquer ativos remanescentes no final do prazo para a caridade. Os pagamentos podem ser um valor em dólares ou uma porcentagem de ativos fiduciários, avaliados a cada ano, dependendo do tipo de confiança. Suposições sobre o fator de taxa de crescimento futuro da confiança no tamanho da dedução.

Susan Fulton, presidente da FBB Capital Partners em Bethesda, Maryland, criou um fundo de caridade há quatro anos para ajudar a sustentar sua irmã, que é 12 anos mais jovem, depois que Fulton morre. Na morte de Fulton, sua irmã receberá uma renda de 7,5% do valor da confiança a cada ano. E quando a irmã morrer, o restante irá para a alma mater de Fulton. Embora essa confiança possa ser uma boa maneira de fornecer um fluxo de renda a alguém, Fulton diz que ela reconhece uma desvantagem: "Pode ser que a faculdade não receba nada, o que é um problema".

Para os idosos que consideram fundos de anuidade de prestações de caridade, a questão de quanto permanecerá para a caridade pode ser particularmente problemática. Dada a baixa taxa atual de 7520, supõe-se que a confiança cresça apenas 1,4% ao ano. Isso torna mais provável que os pagamentos de anuidade desgastem o valor da confiança e deixem pouco para a caridade - e isso minimiza a dedução de caridade disponível aos doadores.

Os idosos que preferem evitar a complexidade e a despesa de estabelecer uma relação de confiança podem considerar anuidades de presentes de caridade. Neste arranjo, você transfere ativos para uma instituição de caridade, e a instituição promete pagar a você ou a outros beneficiários uma anuidade. Uma parte desses pagamentos é considerada uma devolução livre de impostos do seu presente, mas você pode dever imposto sobre ganhos ou sobre ganhos de capital sobre a parte restante, dependendo se sua contribuição consistiu em dinheiro ou outros ativos.

O tamanho dos pagamentos depende em parte da idade dos beneficiários da anuidade, e as taxas são geralmente mais baixas do que as companhias de seguros oferecem em anuidades comerciais. No entanto, tendo em mente que uma parte dos pagamentos é um retorno do presente, os idosos ainda podem achar esses veículos atraentes em relação aos pequenos pagamentos disponíveis nos certificados de depósito. Atualmente, um casal de 65 anos pode obter uma taxa de 4,7%, de acordo com o American Council on Gift Annuities, que define as taxas de anuidade do presente, seguidas pela maioria das instituições de caridade.

Seniors considerando anuidades presente deve lembrar que os pagamentos são fixos. E o fluxo de renda depende da capacidade da instituição de fazer os pagamentos. Em tempos de crise econômica, instituições de caridade podem ir à falência. Você pode conferir o formulário IRS Form 990 e investigar sua saúde financeira na GuideStar.

Também pergunte à instituição de caridade se ela possui um grande e bem diversificado grupo de pensionistas. "Nós vimos alguns planos onde há um annuitant que era 50% ou 60% do valor do plano", diz Singer. Se o anuante vivesse até os 99 anos, ele observa, a caridade pode precisar sustentar o plano com fundos adicionais - e o risco é que a caridade fique sem dinheiro.

Doando ações para caridade.

Aumente sua doação para caridade & mdash e sua dedução de impostos & mdash; com uma estratégia simples.

Faça um impacto maior, doando títulos de longo prazo valorizados, incluindo ações, títulos e fundos mútuos, diretamente para instituições de caridade. Em comparação com a doação de dinheiro, ou a venda de valores mobiliários valorizados e a contribuição dos resultados após impostos, você poderá aumentar automaticamente seu presente e sua dedução fiscal.

Como funciona?

É simples e fácil. Quando você doa ações para instituições de caridade, geralmente você tem uma dedução de impostos para o valor justo de mercado. E como você está doando ações, sua contribuição e dedução fiscal podem aumentar instantaneamente em mais de 20% 1. Você prefere doar títulos ou fundos mútuos? Os mesmos benefícios se aplicam.

Um presente maior e uma dedução maior.

Considere este exemplo de doação de ações para caridade com uma Conta de Doação na Fidelity Charitable:

1 Isso pressupõe que todos os ganhos realizados estão sujeitos à taxa máxima federal de ganhos de capital a longo prazo de 20% e à sobretaxa de Medicare de 3,8%, e que o doador originalmente planejava vender a ação e contribuir com os recursos líquidos (menos os ganhos de capital). tax e Medicare) à caridade.

2 Custo Total Base de Ações é a quantia de dinheiro que você investiu nas ações de um determinado fundo ou título individual. Ele representa a quantia básica em dólar que, quando comparada ao preço pelo qual você vende suas ações, informa quanto de ganho ou perda de capital você percebeu.

3 Isso pressupõe que todos os ganhos realizados estão sujeitos à taxa máxima de imposto sobre ganhos de capital federais de longo prazo de 20% e à sobretaxa do Medicare de 3,8%. Isso não leva em conta impostos estaduais ou locais, se houver.

4 A quantia da doação proposta é o valor justo de mercado dos valores mobiliários valorizados que têm mais de um ano que você está considerando doar.

O que esse financiamento extra pode significar para caridade?

Dependendo das organizações sem fins lucrativos que você escolher apoiar, seu presente pode ser transformado. Aqui está um exemplo:

Planejamento de Caridade para Opções de Ações de Empregados e Ações Opcionais.

Planejamento de Caridade para Opções de Ações de Empregados e Ações Opcionais.

Um relatório recente da firma de investimentos de Nova York, Sanford C. Bernstein and Co., Inc., afirma que aproximadamente 45% da remuneração de funcionários está em opções de ações. Esse aumento no interesse em opções de ações significa que o planejador de doações de caridade e o planejador imobiliário precisam conhecer as regras básicas sobre as opções de ações, e como elas podem ser tratadas no planejamento de doações de caridade e no planejamento patrimonial. 1

Opções de ações.

Opções de compra de ações são um direito contratual dado por uma empresa a um empregado (e, às vezes, a um contratado independente) para comprar ações da corporação a um preço declarado por ação por um determinado período de tempo. Existem dois tipos básicos de opções.

Opções não estatutárias (não qualificadas) [IRC & sect; 83]: Geralmente, esse tipo de opção não é tributável a um funcionário quando concedido, a menos que a opção tenha um valor prontamente determinável (ou seja, seja negociado em um mercado de valores mobiliários estabelecido) no momento da concessão. A remuneração é realizada quando a opção é exercida ou "descartada de outra forma". A compensação é igual à diferença entre o valor justo de mercado da ação no momento do exercício e o preço de exercício.

Um funcionário pode optar por reconhecer o rendimento de compensação na concessão, fazendo uma IRC & seita; 83 (b) eleição. Isso raramente é feito, no entanto, devido à dificuldade em determinar o valor dessas opções. Nenhuma renda será então realizada em seu exercício subseqüente.

Opções estatutárias: Isso inclui opções de ações de incentivo (ISOs) e planos de compra de ações para funcionários. Uma ISO é uma opção compensatória em que o empregador concede ao empregado o direito de comprar as ações do empregador em algum momento no futuro a um preço especificado. Em geral, as ISOs não podem ser concedidas a um indivíduo que, na época, detenha mais de 10% do poder de voto da corporação. Regras de atribuição aplicáveis. E não mais do que US $ 100.000 de doações da ISO para qualquer funcionário podem se tornar exercíveis pela primeira vez em qualquer ano civil. [IRC & sect; 442 (d)]

Um plano de compra de ações para funcionários é usado pelos empregadores como um método para que os funcionários comprem ações do empregador geralmente usando deduções de folha de pagamento para pagar as ações.

Esses planos concedem opções aos funcionários para comprar ações da empresa. Qual é o preço da opção e quando a opção é concedida são variáveis. Alguns empregadores patrocinam ofertas a todos os funcionários de ações a um determinado preço, e o funcionário pode aceitar a oferta e receber ações quando o preço da oferta for pago. Outros planos podem fornecer que as deduções da folha de pagamento de um empregado sejam usadas para comprar ações em um horário especificado (como o final de cada trimestre do calendário). Deduções de folha de pagamento que não foram suficientes para comprar uma parte integral das ações podem ser transportadas para o próximo período de compra.

A característica mais importante de um plano de compra de ações é que ele pode oferecer opções com um preço de opção entre 85% e 100% do valor justo de mercado da ação, seja na outorga ou no exercício.

Among other requirements, the employee (optionee) will not be taxed upon the grant or exercise of a statutory option provided the option:

is in writing; is not transferable by the optionee (other than by Will or by laws of descent and distribution); and is exercisable, during the lifetime of the optionee, only by the optioned. [Regs. & sect; 1.421-7(b); IRC §§ 422(b)(6) and 423(b)(9)]

General Tax Treatment: The employee does not recognize taxable compensation income at the time the option is granted or at the time the option is exercised (unless exercised more than three months after leaving employment). The price for such avoidance is that the employee must not dispose of the stock until the later of two years from the date the option was granted or one year from the date the employee received the shares upon exercise. A disposition includes a sale, exchange, or gift.

If the employee disposes of the stock before the holding period is up, he must recognize as compensation income the difference between the option exercise price and the fair market value of the stock at the time of the option exercise. In addition, he will recognize income equal to the difference between his basis in the stock (the exercise price increased by the amount included in gross income as compensation) and the amount he receives in the disposition.

If the employee waits to dispose of the stock until after the holding period, there will be no compensation income, but there will be possible capital gains (mid - or long-term, depending on how long the stock is held). The capital gains would be the difference between the amount received in the disposition over the basis in the stock (i. e., the amount the employee paid when exercising the option).

Alternative Minimum Tax (AMT) implications for ISOs: While the exercise of an ISO does not result in current taxable income, there are implications with regard to the AMT. When calculating income for AMT purposes, the difference between the fair market value and the exercise price will be considered part of AMT income.

In 1998, A exercises 1,000 options for X Corporation stock at $50 per share when the fair market value of X Corporation stock was $75. In calculating A's AMT, $25,000 will be added as an item of adjustment. If A makes a disqualifying disposition of the ISO stock in 1999, the $25,000 that was recognized as compensation income in 1998 will not be reflected in the calculation of taxable income for AMT purposes in 1999. If, however, A sells all his ISO stock after the expiration of the ISO holding period at $100 per share, the gain on the sale of stock for AMT purposes would be $25,000 ($100,000 of proceeds on sale, less $50,000 [the cost basis of stock] and less $25,000 [the amount previously recognized as AMT income]).

Holding Period: The holding period for capital gains treatment does not begin until the option is exercised. Accordingly, stock must be held at least 12 months after exercise to obtain long-term capital gains treatment with 20% maximum tax rate. Where does cash for exercise come from?

Disposition Of Option Stock.

Generally, a disposition is any sale, exchange, gift or transfer of legal title of the stock. IRC § 424(c) provides certain exceptions:

Transfer from a decedent who held ISO stock to an estate, or a transfer by bequest or inheritance. Exchange of ISO stock in certain nonrecognition transactions (e. g., reorganization). Pledge or hypothecation is not a disposition, but transfer pursuant to pledge or hypothecation is a disposition. Between spouses incident to a divorce. Acquisition in joint ownership with right of survivorship. Change in joint ownership is disposition. Taxpayer in bankruptcy. The IRS has ruled that: Purchase of a put on option stock is not a disposition. [Rev. Rul. 59-242, 1959-2 C. B. 125] Short sale on option stock is a disposition. [Rev. Rul. 73-92, 1973-1 C. B. 208]

Charitable Alternatives.

Outright Gift of Acquired Stock to Charity (Intervivos or Testamentary): As long as the employee has held the stock for the required holding period - at least two years from the grant of the option, but also more than one year after its exercise - the gift is subject to the same deductibility rules as with any gift of appreciated long-term capital gain property: a charitable deduction at fair market value, subject to the 30% ceiling, and no capital gain imputed to the donor.

Charitable Remainder Trust: After the holding period, an employee contributes acquired stock to a charitable remainder trust, and the trust sells stock. Another option is for the employee to establish a charitable remainder trust with other assets to offset gain in connection with exercise of option.

Charitable Lead Trust: An employee establishes a charitable lead trust with cash proceeds of sale or with other assets to offset gain in connection with exercise of option.

Charitable Gift Annuity: An employee transfers stock to charity in exchange for an annuity.

Lifetime Gifts: Lifetime gifts are an important element of estate planning. Assets with significant appreciation potential are attractive property for giving. Options often fill the bill in this regard. However, the gift is not completed until employee performs services that are a precondition to exercise of the option. [Rev. Rul. 98-21]

Tax Implications for Option Holder: A transfer by gift is not considered disposition because it is not at arm's-length. [Reg. & sect; 1.83.7(a)] The transferor, not the transferee, recognizes ordinary income on exercise. The transferee benefits because the option appreciates without being subject to income tax. Payment of income tax on exercise should not be considered a further gift subject to gift tax.

Tax Implications for Transferee: On exercise of option, the transferee gets the cost basis equal to the sum of consideration paid by the transferee on exercise and amount of income realized by the donor. The transferee recognizes capital gains (or loss) only upon sale of the acquired stock. The holding period begins on date of exercise.

Securities Law Restrictions.

Federal Law: For those employers whose stock is subject to SEC regulations, there are three primary securities law issues that must be considered in the establishment of an 153 plan: securities registration, proxy disclosure, and "short swing profits." The stock to be offered under the option plan must be registered, usually through filing a Form S-8. Participants will receive information regarding the ISO plan and its operation, although this information does not necessarily have to be a separate document for securities law purposes. Annual proxy statements must disclose the existence and the details of an ISO plan, as well as the stock options granted to or exercised by directors and officers.

Under & sect; 16(b) of the Securities Exchange Act, an officer, director, or owner of over 10% or more of the stock of a company (insider) may be sued by a shareholder for any profits realized by the insider for a purchase or a sale of a company stock within a six-month time frame (short swing profit).

The Securities and Exchange Commission amended its rules regarding "short swing profit" liability effective May 1, 1991. SEC Rel. No. 28869 (2/8/91) provides that the grant of the option is considered a purchase of company stock for determination of "short swing profits."

However, the grant is exempt from "short swing profit" liability if it is pursuant to a written employee benefit plan that is approved by the shareholders and that specified the basis for determining eligibility to participate in the plan, and that either:

a committee of disinterested persons administers the plan, making decisions concerning the pricing, amount, and timing of grants and awards of securities; or a formula predetermines price, amount, and timing of awards that can be granted to officers and directors.

The plan, or a written agreement, with the employee also must provide that derivative securities are not transferable other than by Will or the laws of descent or distribution, or pursuant to a qualified domestic relations order.

SEC Rule 144 Stock: Regardless of whether they are publicly traded or not, securities are subject to certain Securities and Exchange Commission rules regarding their sale if they are acquired, directly or indirectly, in a transaction or chain of transactions not involving a public offering (in which case they are "restricted securities") from: 1) the company issuing them; or 2) an individual or company affiliated with the issuing company (generally including officers and directors of the company, in which case they are "control securities"). SEC Rule 144 provides a safe harbor for the sale of these securities if all the conditions of the rule are met.

Generally, Rule 144 requires that a charity and its donor together must hold restricted securities for a minimum of one year before their sale in accordance with the rule. It also imposes a value limitation on the amount of securities that can be sold by affiliates of the company during any three-month period and may require aggregation of the charity's sales with the donor's. Adequate current information on the issuing corporation must be on file with the SEC. The SEC, as well as the principal national exchange on which the securities are listed, must be notified of the sale.

Securities laws do not generally prohibit giving options, but donor's restrictions on sale do apply to the donee (including charity).

Publicly-Traded Securities and Private Foundations.

The rule that a donor receives a fair market value charitable deduction for income tax purposes for gifts of publicly traded stock to a private foundation is now permanent and retroactive to June 30, 1998.

The "CHESOP"

ESOP is tax qualified, defined contribution employee benefit plan whereby, in return for meeting certain rules that protect the interests of plan participants, the ESOP sponsors receive various tax benefits. Ordinarily, to set up an ESOP, the company creates a trust fund for employees and funds it by one, or a combination of the following tax deductible methods:

contributing shares of the company; contributing cash to buy company shares; or having the plan borrow money to buy shares with the company then making payments to an ESOP trust to repay the loan.

The employer can deduct (within limits) contributions to an ESOP, including both principal and interest on loan proceeds the ESOP uses to buy company stock. The employer can generally deduct reasonable cash dividends, if paid to an ESOP and used to repay the ESOP loan or passed through to participants on ESOP held stock.

The shareholders of a closely held corporation can defer taxation on the gain resulting from their sale of company stock to an ESOP, provided the ESOP owns 30% or more of a company's shares after the sale, by reinvesting sale proceeds in qualified replacement property (QRP) consisting of stock or bonds in operating companies in the United States.

A CHESOP is a combination of an ESOP and a gift to charity. The simplest way to implement this is to have the shareholder donate his/her privately held stock to a nonprofit institution, which then sells the stock back to an ESOP established by the company. The donor gets a charitable deduction for the full fair market value and avoids capital gains on the appreciation, or the owner of shares can use the proceeds of the sale to an ESOP to purchase a QRP and then give the QRP to a qualified charity. The individual owns the QRP with the same holding period and basis as the stock sold to the ESOP, but avoids capital gains and gets the full fair market value deduction by giving QRP to charity or, perhaps, to a qualified charitable remainder trust, retaining an income stream.

Conclusão.

The following case study, Exhibit A , demonstrates a variety of options when selling stocks. The discussion includes selling stock in the same year with contributions of cash to a life income trust, charitable lead trust, and gift annuity. Also shown is the sale of stock after 18 months with contributions to a life income trust, charitable lead trust, and gift annuity. We believe the comparisons speak for themselves.

Harry and Phyllis, both age 65, own incentive stock options worth $750,000. They intend to exercise their options, and then either hold the stock for at least 12 months, or sell it earlier.

The questions they face are:

What are the consequences of exercising the option? What are the consequences of selling the stock within 12 months after exercise? What are the consequences of selling the stock more than 12 months after exercise? Are there other planning opportunities?

Besides the options, Harry and Phyllis own $1.5 million of other assets. For this case study, we will assume the remaining assets generate nontaxable income to this couple. Overall, they seek the following:

to maximize tax benefits; to enjoy more cash flow; to minimize estate taxes; to provide for the children; and to provide for charity.

Assume Harry and Phyllis exercise 10,000 options of X Corporation stock at $25.00 per share, when the fair market value of X Corporation stock is $75.00 per share. Assume further that X Corporation stock is worth $100.00 per share 12 months after exercise.

Choice 1: Analysis Of Exercise And Sale Of Stock In The Same Year.

Choice 2: Analysis Of Exercise And Sale Of Stock In The Same Year Followed By Contribution Of Cash To 7% Charitable Remainder Trust.

Choice 3: Analysis Of Exercise And Sale Of Stock In The Same Year Followed By Contribution To Charitable Lead Trust.

Choice 4: Analysis Of Exercise And Sale Of Stock In The Same Year Followed By Contribution To Charity In Exchange For Charitable Gift Annuity.

Choice 5: Analysis Of Exercise Followed By Sale Of Stock After 12 Months.

Choice 6: Analysis Of Exercise Followed By Contribution Of Stock After 12 Months To 7% Charitable Remainder Trust.

Choice 7: Analysis Of Exercise Followed By Contribution Of Stock After 12 Months To Charity In Exchange For Charitable Gift Annuity.